OTP Bankcsoport: bővülő eredménydinamika

Az OTP Bankcsoport 2010-ben 162 milliárd forintos korrigált adózott eredményt ért el, amely 7%-kal múlja felül a bázisidőszak eredményét. A pénzügyi szervezetek különadóját (nettó 29,5 milliárd forint), továbbá a goodwill értékcsökkenést (nettó 15,0 milliárd forint) is tartalmazó számviteli eredmény 118 milliárd forint volt, ami 22%-kal elmarad 2009 hasonló időszakának teljesítményétől.

A 2010. évi működési eredmény 467 milliárd forint (+7%), ami az egyszeri tételek hatásától szűrve 436 milliárd forint, azaz a 2009-es szintnek megfelelő.

A konszolidált nominális hitelállomány az elmúlt 12 hónapban 9%-kal, 4Q-ban pedig 2%-kal bővült. A technikai hatásoktól szűrt állományok esetében q/q folytatódott a 2010 3Q-ban megindult enyhe növekedés (+0,4% q/q), éves szinten azonban így is stagnált az állomány (y/y -0,3%).

Számottevő portfolió bővülés a Csoporton belül egyedül Oroszországban tapasztalható: a teljes hitelállomány árfolyamszűrten 24%-kal, ezen belül a retail állomány 46%-kal nőtt. A vezérterméknek számító fogyasztási hitelállománya 58%-kal (q/q 24%), a hitelkártya hitelek pedig 72%-kal (q/q 12%) bővültek az elmúlt egy évben.

Pozitív fejlemény, hogy a meghatározó piacok között a magyar nagyvállalati állomány 1%-kal, a relatíve kis volument képviselő kisvállalkozói állomány pedig 7%-kal lett nagyobb az elmúlt 12 hónapban. Továbbá Bulgáriában a jelzáloghitelek, valamint a nagyvállalati hitelek egyaránt 4%-kal nőttek y/y, míg Ukrajnában a vállalati hitelezés kezd magára találni a második félévtől (q/q 6%-kal bővült az állomány).

A kisebb piacokon a hitelportfoliók összességükben csökkentek (a legnagyobb mértékben Montenegróban, 15%-kal), egy-egy szegmensben azonban már vannak kedvező fejlemények, tükrözve a helyi menedzsment erőfeszítéseit, illetve a lassan élénkülő hitelkeresletet. Így például Romániában 5, illetve 15%-kal nőtt y/y a jelzáloghitelek, valamint kkv hitelek állománya, Horvátországban a személyi hitelportfolió nőtt 9%-kal, Szerbiában a fogyasztási hitelek bővültek 20%-kal, Szlovákiában a lakossági szegmens javult 3%-kal. Montenegróban azonban valamennyi fontosabb hitelkategóriában kétszámjegyű volt az éves visszaesés.

Az árfolyamkorrigált betétállomány éves szinten stagnált, az elmúlt negyedévben pedig 3%-kal visszaesett. Utóbbi csökkenés elsősorban az OTP Core corporate betétei q/q 22%-os, y/y 8%-os visszaesésének következménye. A visszaesés oka az OTP Alapkezelő alapjainak év végi betétkivonása, továbbá a magyar önkormányzati betétek részben szezonális, részben a válság nyomán csökkenő iparűzési adóbevételekből adódó csökkenése. Kedvező tendencia ugyanakkor, hogy a konszolidált lakossági betétállomány q/q 3%-kal bővült.

Csoportszinten y/y legnagyobb mértékben az orosz betétállomány nőtt (18% y/y), ezen belül is a lakossági betétek (22% y/y), de számottevő volt az állományi dinamika a szerb és román leánybanknál is (14, illetve 13%). Abszolút volumene miatt jelentős volt továbbá a bolgár (+3%) állománybővülés.

Az OTP Core betétállománya y/y 2%-kal, 4Q-ban pedig 5%-kal esett vissza a már említett alapkezelői, illetve önkormányzati betétkivonások folyományaként. Az elmúlt negyedévben a magyar retail állomány már 3%-kal bővült, tükrözve a magasabb hazai kamatkörnyezet hatását.

Az OTP Csoport IFRS szerinti konszolidált tőkemegfelelési mutatója továbbra is stabil, 2010. december végére 17,5%-ra emelkedett, az elsődleges tőke (Tier1 ráta) nagysága 0,3%-ponttal 14,0%-ra nőtt az elmúlt 12 hónapban. Mindkét mutató lényegesen meghaladja a Bank legfőbb regionális versenytársainak hasonló mutatóit.

Az OTP Bank egyedi tőkemegfelelési mutatója december végén 18,1% volt, ami mind negyedéves, mind éves összevetésben tovább emelkedett (+0,4%-pont q/q, illetve +1,9%-pont y/y).

A Bank kiemelkedően magas és biztonságos tőkepozícióját jelzi, hogy az európai CEBS stressz teszt alapján az OTP Csoport 2011-re prognosztizált 16,2%-os Tier1 mutatója a vizsgált 91 bank között a második legjobb.

Înapoi